Американские регуляторы вплотную занялись схемой, которая превратила экспортные ограничения на чипы Nvidia в формальность. Речь идет о практике, когда китайские разработчики искусственного интеллекта не ввозят передовые процессоры на территорию КНР, а арендуют вычислительные мощности в зарубежных дата-центрах, сохраняя физическое оборудование за пределами юрисдикции США.
Подобный подход стал особенно популярен в Юго-Восточной Азии. Серверы с чипами Nvidia размещаются в Малайзии, Таиланде или Индонезии, а китайские инженеры подключаются к ним удаленно для обучения своих моделей. По моим оценкам, этот вектор развития стал логичным ответом на ужесточение экспортного контроля, который с 2022 года последовательно ограничивает поставки самых производительных ИИ-чипов в Китай. Формально правила регулируют физический экспорт, оставляя "серую зону" для облачных вычислений.
Как работает лазейка
Аналитический центр Carnegie Endowment подтверждает, что таким способом вычислительные мощности получали гиганты вроде Alibaba и ByteDance. Показателен пример Alibaba: корпорация сотрудничает с сингапурской Megaspeed, которая обеспечивает доступ к чипам Nvidia, установленным в Малайзии. Цепочка оформлена через структуру на Каймановых островах, конечным бенефициаром которой является сам Alibaba. Это классическая схема с промежуточными юрисдикциями, которая позволяет юридически дистанцироваться от прямого нарушения.
Бюро промышленности и безопасности США сейчас систематизирует такие схемы, составляя списки стран, где китайские компании получают удаленный доступ к запрещенному оборудованию. Однако, как подчеркивают эксперты, сам по себе такой доступ не всегда нарушает действующие экспортные правила, что создает серьезную правовую коллизию.
Kimi K3 как катализатор дискуссии
Тема обрела особую остроту после релиза открытой модели Kimi K3 от Moonshot AI. В июле директор Управления Белого дома по научно-технической политике Майкл Крациос заявил, что стартап предположительно получил доступ к серверам с Nvidia GB300 в Таиланде для обучения своих моделей. Публичных доказательств он не представил, но сам факт такого заявления от высокопоставленного чиновника говорит о серьезности намерений Вашингтона. Moonshot AI, в свою очередь, назвала обвинения клеветой, что лишь добавило напряженности.
Ранее аналогичная история разворачивалась вокруг DeepSeek: Госдепартамент США обвинял стартап в попытках использовать подставные компании в Юго-Восточной Азии. Nvidia тогда парировала, что DeepSeek работала на законно приобретенных чипах H800.
Законодательный ответ
Для закрытия этой лазейки Палата представителей уже одобрила "Закон о безопасности удаленного доступа". Документ расширяет экспортный контроль на использование технологий через интернет и облачные сервисы, что фактически запретит китайским компаниям арендовать мощности американских чипов за рубежом. Законопроекту предстоит пройти Сенат, но его принятие выглядит лишь вопросом времени.
Nvidia выступает против дальнейшего ужесточения, указывая на то, что действующие правила специально допускают создание облачной инфраструктуры за пределами подконтрольных юрисдикций. Производитель также предупреждает, что экспортные запреты уже лишили его второго по величине рынка и играют на руку конкурентам. Напомню, что после введения лицензирования H20 в апреле 2025 года Nvidia оценила свои потери в $5,5 млрд, хотя позже Вашингтон смягчил позицию, разрешив поставки H200 отдельным клиентам.
Мой анализ: Очевидно, что США вступают в бесконечную гонку вооружений в сфере ИИ. Каждое новое ограничение порождает более изощренные схемы обхода, а попытка регулировать облачные вычисления может привести к фрагментации глобального интернета. Китайские компании уже доказали способность адаптироваться, и, вероятно, следующим шагом станет развитие собственных чипов или использование альтернативных архитектур. Инвесторам стоит внимательно следить за этими процессами: волатильность в секторе ИИ будет только расти.